Управление активами
С точки зрения бухгалтера актив – это всего лишь строка в балансе, некая сумма денег, которую можно выручить, если его продать. Для портфельных инвесторов актив, кроме стоимости, обладает еще и доходностью, на основании чего принимается решение держать этот актив дальше или расстаться с ним. Поэтому задача управления активами часто сводится только лишь к финансовым аспектам, что не отражает всей полноты картины.
Если посмотреть с позиций реального бизнеса (производства, транспорта, нефтедобычи, строительства и других отраслей), то активы – это то, что помогает предприятию зарабатывать деньги, что используется как ресурсы в бизнес-процессах. Иногда актив может иметь физическую природу, будь то станки, строительная техника, здания или земля. В других случаях актив может быть и нематериальным (лицензии, патенты, права аренды). Причем ценность актива не определяется только его доходностью.
Финансово-физический дуализм в управлении активами холдинга
Активы имеют двойственную природу – четкую границу между финансовыми и физическим активами провести нельзя. На уровне управляющей компании холдинга все активы могут выглядеть финансовыми, а управление ими сводится к учету стоимости, надлежащему оформлению и хранению правоустанавливающих документов и соблюдению корпоративных процедур (проведение собраний акционеров, заседаний совета директоров и т. д.).
Но даже если ваш актив на первый взгляд нематериальный [1] (допустим, доля участия в дочерней компании), то, копнув глубже, мы обнаружим имущественные комплексы, заводы, нефте- и газопроводы, здания и оборудование – то есть физические активы, которые тесно связаны в производственные цепочки и требуют обслуживания и ремонта.
Значит, прежде чем продать или приобрести подобный актив, нужно оценить, как это повлияет на производственные процессы, на обеспеченность ресурсами для реализации проектов, а не только на финансовые потоки. Ведь в конечном счете эффективность холдинга как хозяйственной структуры во многом определяется тем, насколько хорошо используется синергетический эффект от владения различными активами, поэтому система управления должна учитывать этот финансово-физический дуализм активов.
|
Случай из жизни Одна нефтяная компания, избавляясь от непрофильных активов, продала агрокомплекс, ведь выращивать помидоры не ее бизнес. Потом выяснилось, что по территории этого агрокомплекса проходил ей же принадлежащий трубопровод. В результате пришлось платить за аренду земли новым хозяевам, что оказалось дороже, чем оставить этот актив у себя. Подобная история может произойти в любом крупном холдинге, если в нем нет комплексной системы управления активами. |
Движимая недвижимость: мобильные здания
Надо сказать, что и физические активы обладают очень разными наборами параметров и по-разному используются, поэтому универсальных EAM-решений (Enterprise Asset Management) в природе не существует, обязательно нужна привязка к отрасли. Gartner даже публикует несколько «магических квадрантов» по EAM – для производства, энергетики и трубопроводного транспорта. Но это не покрывает весь рынок, есть и другие отрасли, потребности которых в управлении активами значительно отличаются.
Например, в строительной отрасли используется такой специфический актив, как мобильные здания (пришли на смену вагончикам-бытовкам). Чтобы реализовывать инфраструктрные проекты по обустройству нефтегазовых месторождений или прокладывать дороги в условиях Крайнего Севера, порой приходится возводить целые мобильные города. Так, холдинг «Стройгазконсалтинг» (СГК) первым в отрасли внедрил такую технологию освоения необжитых территорий с использованием более 10 тыс. мобильных зданий, в которых можно комфортно разместить свыше 40 тыс. человек.
Разумеется, для управления этим современным «табором» нужна информационная система, способная сверх традиционных функций учета и планирования ремонтов заниматься планированием их перемещений, оптимизацией затрат на их содержание, предоставлять актуальные данные о наличии свободных мест и работать в тесной координации с системой управления строительными проектами. Получается, что в одной системе должны быть функции гостиничного бизнеса, ЖКХ, транспорта и проектного управления, что едва ли можно найти на рынке в виде готового решения.
По-крупному нужно решить две задачи: оптимизировать управление самим активом (парком мобильных зданий) и повысить эффективность использования актива в бизнес-процессах. Поэтому СГК реализует систему управления мобильными домами на Microsoft Dynamics AX, выбранной в качестве базовой платформы благодаря своей технологичности, масштабируемости и гибкости в настройке бизнес-процессов.
Двухфазный коммит для бизнес-транзакций
Разработчики СУБД используют так называемый двухфазный коммит – протокол фиксации транзакций, обеспечивающий целостность данных, особенно в распределенных системах, когда в ходе одной операции информация изменяется на множестве серверов. Если на одном из серверов по какой-либо причине невозможно завершить транзакцию, то происходит полный откат изменений на всех серверах. Аналогичные ситуации возникают и в бизнесе – например, в процессе выхода на новые рынки бывает нужно провести большую подготовительную работу по регистрации торговых марок, заключению контрактов, открытию счетов и т. д. И случается, что в какой-то момент все отменяется, проект останавливается по экономическим или политическим причинам.
Вот здесь-то и надо, говоря языком айтишников, «откатить транзакцию». То есть проследить, чтобы уже произведенные действия не имели негативных последствий для компании. Если этого не сделать, а просто остановить дальнейшую работу по проекту, то можно, например, потерять контроль над своим товарным знаком, как это случилось с НК ЛУКОЙЛ несколько лет назад, когда оказалось, что компании не принадлежат права на ее торговую марку на территории Европейского Союза.
По данным патентного ведомства ЕС (OHIM), зарегистрированная в Барселоне компания Sarmet on plus S.L., занимающаяся торговлей нефтепродуктами, подала заявку и получила право на торговую марку Lukoil Oil Company (с характерным логотипом в виде белой на красном фоне стилизованной аббревиатуры LUK) во всех странах ЕС. ЛУКОЙЛ подал в Европейский патентный суд иск, обвиняя испанскую фирму в том, что ранее полученные ею права используются для шантажа российской компании. Однако Sarmet регистрировала бренд по поручению самого ЛУКОЙЛа, который планировал создать с испанской фирмой совместную компанию по торговле нефтепродуктами, где ему принадлежало бы 95% акций. Дочерняя структура ЛУКОЙЛа в Испании, однако, так и не была создана, а права на товарный знак остались у Sarmet. Суд отклонил иск, не усмотрев в этом нарушений.
Система управления активами корпорации «Элемент 5» такие ситуации позволяет отслеживать – нужно только вести в ней реестр юридических лиц в составе холдинга и вовремя вносить информацию о сделках и других юридических фактах. Это позволяет решать задачи, связанные с управлением структурой собственности в холдинге, планированием и моделированием операций слияния и поглощения, чтобы обеспечить прозрачность для собственников и руководителей при принятии решений.
Предприятия часто владеют большим количеством связанных друг с другом активов, в том числе участвующих в сквозных бизнес-процессах. Поэтому потеря контроля над одним из активов в цепочке может нарушить ход всего процесса или вызвать его удорожание. Чтобы этого не случилось, система анализирует влияние предполагаемых сделок по отчуждению имущества и выдает предупреждение, если есть риск нарушения бизнес-процесса. Аналогичным образом решается и обратная задача — установления контроля над активом с целью минимизации рисков для процесса и оптимизации денежных потоков. Система позволяет моделировать будущие сделки и оценивать их последствия, а также последствия отказа от сделок.
Подняться над бухучетом и ремонтом
Рутинные задачи по управлению активами как в финансовом блоке, так и в отношении всех физических процессов, связанных с эксплуатацией и ремонтом оборудования, на текущий момент практически решены.
Организациям пора сделать следующий шаг – перейти к комплексной системе управления активами, подняться над бухучетом и ремонтом на следующий уровень зрелости, чтобы оптимизировать использование своих активов в бизнес-процессах и способствовать достижению стратегических целей.
Очевидно, что, в дополнение к функциям учета, системы управления активами нового поколения должны получить широкий набор функций моделирования и аналитики, а также богатые возможности интеграции и гибкой настройки на изменчивые бизнес-процессы, ибо таковы реалии сегодняшнего дня.
[1] Строго говоря, акции и другие ценные бумаги - совсем не то же самое, что и нематериальные активы. Акции - это финансовые вложения, их основные признаки описаны в законодательстве и подзаконных актах. Так, приказы Минфина, регулирующие бухгалтерский учёт этих активов, дают их чёткое разграничение. В частности, учёт нематериальных активов ведётся в соответствии с ПБУ 14/2007, а учёт акций и других финансовых вложений - по ПБУ 19/02.
Опубликовано 06.08.2014